Финансовая политика

В условиях рыночной экономики, жесткой конкуренции повы­шается значимость и актуальность финансового планирования. Очевидно, что от должной организации финансового планирования коренным образом зависит благополучие коммерческой организа­ции. Бизнес не может процветать без разработанных финансовых планов (бюджетов) и без контроля за их выполнением. В развитых странах планирование выступает одним из важнейших инструмен­тов регулирования хозяйства.

Бюджетное планирование - процесс коллективной разработки пла­на деятельности предприятия на будущий период, в результате кото­рого все мероприятия хозяйственной деятельности представляются в формате бюджетов в разрезе финансовой структуры предприятия (по центрам финансовой ответственности).

Цель бюджетного планирования - описать будущее состояние предприятия в экономических показателях таким образом, чтобы оптимально обеспечить достижение стоимостных (или иных, выражающихся через финансово-экономические показатели) це­лей предприятия.

Задача планирования - разработать бюджет предприятия, обеспе­чивающий получение оптимального результата для данного объема хозяйственной деятельности в планируемом периоде.

Результат планирования - согласованный и утвержденный бюджет предприятия на планируемый период. Бюджетное планирование относится к оперативному планированию и для большинства предприятий его горизонт равен одному год. По существу бюджетное планирование представляет собой прогноз достижения целевых стоимостных показателей, строится с опорой на

результаты стратегического планирования и, как правило, осуществляется синхронно с планированием программ и мероприятий по реализации стратегии в рамках оперативного периода деятельности.

Вследствие назревшей необходимости в коммерческих орга­низациях постепенно внедряется планирование и контроль по центрам финансовой ответственности. Вместе с тем этот способ позволяет осуществлять эффективный контроль путем делегирова­ния ответственности на уровень отдельных структурных подразде­лений, проводить оперативный анализ производственных результа­тов и определять слабые места производства. Кроме того, этот спо­соб дает возможность держать руководство коммерческой организа­ции в курсе того, на каких участках производства не удается достигнуть плановых показателей.

Все расчеты для обеспечения наибольшей наглядности в работе рекомендуется представить в виде отдельных компактных таблиц, примерные формы которых приведены в данных методических рекомендациях.

Работа состоит из введения, ряда основных разделов, каждый из которых подразделяется на отдельные подразделы, заключения и списка использованных источников

Во введении (1-2 стр.) следует отразить цель и задачи работы. В первом разделе приводятся исходные данные для составления основного бюджета компании. Исходные данные задаются индивидуально преподавателем или определяются студентом самостоятельно умножением базового объема производства на номер его фамилии по списку студентов группы. Во втором разделе составляется операционный бюджет компании, состоящий из следующих подразделов- бюджет продаж, бюджет коммерческих расходов , бюджет производства, бюджет запасов, бюджет прямых затрат на оплату труда ,бюджет прямых затрат на материалы , бюджет производственных накладных расходов ,бюджет управленческих расходов, налоговый бюджет.

В третьем разделе планируется финансовый бюджет , включающий бюджет доходов и расходов и бюджет движения денежных средств.

В четвертом разделе выполняется операционный анализ . На основании выполненного операционного анализа в пятом разделе производится расчет нижней границы цены по отдельным видам продукции. В конце работы представить заключение в виде кратких выводов и рекомендаций по выполненным расчетам.

1 ИСХОДНЫЕ ДАННЫЕ ДЛЯ СОСТАВЛЕНИЯ ОСНОВНОГО БЮДЖЕТА КОМПАНИИ

Предполагается, что на предприятии производятся три вида продукции – А, В и С, каждый из которых характеризуется определенной долей продаж на внутреннем и внешнем рынках. Таким образом, продукции хозяйствующего субъекта ориентирована как на внутренний рынок, так и на экспорт.

Продолжительность бюджетного периода равна 6 месяцам. Год и соответствующие его месяцы определяются исходя из действительного текущего периода времени на момент написания студентом работы.

Общие исходные данные представлены в таблице 1.

Таблица 1 Общие исходные данные для составления основного бюджета компании

Показатель

Вид продукции

А В С

Объем продаж в месяц, шт.

20000 22000 25000

Цена на внутреннем рынке, руб.

200 300 340

Цена на внешнем рынке, евро

12,5 15,0 20,0

Отгрузка:

- внутренний рынок 1 раз в 10 дней

- внешний рынок 2 раза в месяц

Доля экспорта

0,1 0,4 0,7

Коэффициент инкассации

0,7 0,1 0,4

Дебиторская задолженность на начало бюджетного периода

50% объема продаж на внутренний рынок, гасится в течение 2 первых месяцев бюджетного периода

Отсрочка платежа:

- по внутреннему рынку 21 день

- по внешнему рынку 48 дней (40% оплачивается сразу, 60% по истечении отсрочки)

Стоимость основных средств на единицу продукции, руб.

2000 2200 3000

Поправочный коэффициент 9

Заработная плата одного рабочего в месяц, тыс. руб. 7,5

Авансовые выплаты в месяц (на одного работника), тыс. руб. 3,00

Цены на продукцию предприятия принимаются к расчету с учетом инфляции и динамики курса валюты – евро.

Общая стоимость основных средств предприятия определяется как сумма произведений соответствующих значений расчетного объема продаж и стоимость основных средств на единицу продукции согласно общих исходных данных.